1% вкладчиков заработал 9,5 трлн на депозитах
Рост доходов россиян от банковских депозитов ведет к увеличению налоговых отчислений. По данным статистики, в 2025 году граждане получат рекордную прибыль по вкладам, но и сумма налога также достигнет исторического максимума.
Согласно оценкам аналитиков ВТБ, доходность сбережений в текущем году составит более 9,5 трлн рублей. Как отметил Алексей Охорзин, старший вице-президент и руководитель департамента продуктов розничного бизнеса банка, этот показатель равен общему объему кредитов, выданных населению, и в два раза превышает сумму ипотечных займов.
Банк оценивает, что доход вкладчиков в 2025 году окажется примерно в 1,5 раза выше, чем за аналогичный период предыдущего года. Такая динамика обусловлена высокой ключевой ставкой Банка России, которая в начале года достигала 21%. Эти условия стимулировали приток средств на депозиты, в то время как кредитование становилось менее привлекательным из-за высоких процентных ставок и ужесточения требований к заемщикам.
Однако значительную часть этого сверхдохода поглощают налоги. По данным Минфина, в 2025 году налог с процентов по вкладам, как ожидается, принесет в бюджет 305 млрд рублей, что почти втрое больше, чем в 2024 году. В следующем году поступления увеличатся еще в два раза — до 568 млрд рублей.
Налог на вклады в России намного меньше, чем в других странах
Генеральный директор Ассоциации развития финансовой грамотности Эльман Мехтиев в разговоре с MSK1.RU отмечает, что в России платить «налог на вклады» должны не все вкладчики.
«НДФЛ удерживается с процентов, если сумма за год превышает произведение 1 млн рублей на максимальную величину ключевой ставки, действовавшей в течение года. Поэтому за прошлый год НДФЛ удерживается, только если сумма процентов, полученных в течение года, будет превышать 210 тысяч рублей (1 млн умножить на 21%)», — говорит Мехтиев.
Открытые данные не показывают, какой процент вкладчиков подвергается налогообложению. По информации Агентства по страхованию вкладов (АСВ), 95% вкладов российских граждан составляют суммы менее 1,4 млн рублей, приводит статистику Мехтиев. Это говорит о том, что большинство вкладчиков не достигает порога для уплаты налога.
«При этом во многих странах НДФЛ удерживается с любой (!) суммы, полученной в виде процентов по вкладам. Например, в Турции это 20%. Так хорошо или плохо, что удерживается НДФЛ и у нас в стране с некоторой доли „заработка“ по вкладам? Знаете, мы за многие годы привыкли не платить таких налогов, но ждем от государства социальной поддержки и льгот%», — говорит эксперт.
«Гипердоходы» от банковских вкладов получает только 1% вкладчиков
Однако стоит помнить, что «гипердоход» в течение года получали не все вкладчики. Максимальная ключевая ставка в 21% действовала до начала июня, после чего начала снижаться (сейчас она составляет 16,5%). Вслед за ней снижались и ставки по депозитам.
«Отражение банковских ставок на нынешнем уровне 16,5% по вкладам станет заметно только к концу первого квартала будущего года. Так как депозиты, открытые в период максимальных ставок, продолжают действовать», — говорит финансовый консультант Алия Шамилова.
Высокая ключевая ставка, по словам эксперта, привела к парадоксальной ситуации на рынке: желающих разместить средства оказалось гораздо больше, чем тех, кто хочет взять кредит.
«Рынок ипотеки сократился примерно на 40% по сравнению с предыдущим годом, при этом более 83% выдач пришлось на льготные программы: семейную, IT, военную, сельскую и другие», — говорит Шамилова.
Эксперт также опровергла мифы о сверхдоходности депозитов:
«Заявления о доходности на уровне 26% годовых относятся к краткосрочным акциям банков или к комбинированным продуктам с дополнительными условиями. Поэтому в чистом виде депозитами не являются».
При этом «гипердоход» от высоких ставок распределяется крайне неравномерно. Согласно данным Банка России и АСВ, основная часть доходов из общей суммы в 9,5 трлн рублей приходится на крупных вкладчиков, у которых на депозитах размещено более 10 млн рублей.
«Их доля составляет менее 1%, но именно они получают более 90% депозитных доходов. Именно эти клиенты имеют индивидуальные условия и максимально возможные ставки, поскольку альтернативные способы приумножения капитала за пределами России для них ограничены из-за контроля движения капитала», — объясняет Шамилова.
Таким образом, депозиты оказываются не таким уж выгодным вложением для рантье. По расчетам Шамиловой, пассивный доход по высокой ставке доступен менее чем 1% вкладчиков, и именно они платят «налог на вклады» по максимальной ставке 15%. Для остальных 99% доходы не увеличились, при этом порог для повышенной ставки был снижен с 5 млн рублей до 2,4 млн рублей.
«В итоге это привело к тому, что существенно большее количество людей суммировали свои доходы и обнаружили, что к 1 декабря вынуждены уплатить больше налогов, чем год назад», — говорит эксперт.
В результате феноменальный рост собираемости «налога по вкладам» объясняется именно этими факторами. И получается, что больше всех на депозитах зарабатывает не обычные россияне и даже не олигархи, а государство.
