Кредиты и вклады: чего ждать россиянам до конца года

Россиянам рекомендуют повременить с крупными приобретениями и новыми кредитами до декабря–января. Доцент Финансового университета Пётр Щербаченко прогнозирует: к началу 2027 года инфляция может оказаться близка к целевому уровню 4%, а ключевая ставка Банка России опустится до 12,5–13,5%.

Ждать, что уже зимой банки начнут массово выдавать дешёвые займы, а квартиры, автомобили и техника подешевеют вдвое, не стоит. Опрошенные эксперты предупреждают: даже при снижении ставки ЦБ стоимость кредитов изменится незначительно. Выгодные предложения, скорее всего, окажутся акциями продавцов, а не реальным удешевлением банковского финансирования.

По итогам заседания 23 октября регулятор сохранил ключевую ставку на уровне 14% годовых. Щербаченко допускает, что к началу следующего года она снизится до 12,5–13,5%. Одновременно банки могут постепенно пересматривать условия по новым займам.

Член Экспертного совета по развитию цифровой экономики при Комитете Госдумы по экономической политике Валерий Тумин пояснил, что быстрого и пропорционального удешевления кредитов ждать не гарантировано. Итоговая ставка для конкретного заёмщика зависит от нескольких факторов: личных доходов, кредитной истории, первоначального взноса, срока займа и политики самого банка.

«Небольшое снижение ключевой ставки в будущем не гарантирует быстрого и сопоставимого удешевления кредита. Поэтому рассчитывать на резкое смягчение условий по кредитам не стоит», — говорит Тумин.

Есть и обнадёживающие данные. Опрос «инФОМ», проведённый по заказу Банка России с 5 по 15 октября, показал: инфляционные ожидания населения за месяц снизились на один процентный пункт — с 14,2 до 13,2% годовых.

Одновременно уменьшилась и оценка уже наблюдаемого роста цен. В октябре россияне оценили подорожание за последние 12 месяцев в 14,5%, месяцем ранее называли 15,1%.

Для обычного покупателя это может выглядеть странно: продукты, услуги, ремонт, аренда и многие товары по-прежнему дорожают, а в отдельных категориях рост ощущается особенно резко. Однако инфляционные ожидания — не точный ценник на конкретный товар, а общий прогноз населения относительно будущей динамики цен.

На фоне высокой ключевой ставки банки продолжают предлагать заметную доходность по депозитам. По данным мониторинга Банка России, средняя максимальная ставка крупнейших банков во второй декаде октября составила 13,06% годовых. Но Валерий Тумин предостерегает: это не абсолютная гарантия сохранения покупательной способности вложений.

«Размещение временно свободных средств на вкладе позволяет получать процентный доход и частично или полностью компенсировать рост цен. Но итоговый результат зависит от конкретных условий вклада, возможного налогообложения дохода и того, как меняются цены на товары и услуги из персональной потребительской корзины семьи», — объясняет экономист.

Многих волнует и другое: станут ли крупные покупки выгоднее к концу года. Основатель сервиса интернет-рекламы REtargeo.ru и маркетингового агентства OptimPro Антон Полилов говорит, что в новогодний период во многих сегментах спрос традиционно проседает. Продавцы пытаются поддержать продажи скидками, бонусами, рассрочками и специальными комплектами.

«Маркетологи не придумывают ничего лучше, чем скидки, чтобы хотя бы как-то пытаться продавать. Кстати, такое чаще всего бывает при заметном и постоянном падении спроса», — рассуждает эксперт.

«Так что в чем смысл откладывать покупки? Что должно измениться в конце года? Более выгодные кредиты возможны только в рамках каких-то акций. Причем акций именно продавцов, а не банков, вернее, оплаченные продавцами. Банкам вряд ли будет выгодно снижать ставки по кредитам в этом и следующем году», — говорит Полилов.

Подобная скидка может выглядеть как кредит под 0% или беспроцентная рассрочка, но покупателю важно внимательно изучить договор. Иногда низкая ставка компенсируется повышенной ценой товара, обязательной страховкой, платными услугами или крупным первоначальным взносом.

Итог: даже под Новый год финансового чуда россиянам ждать не стоит. Внезапного возвращения эпохи «дешёвых денег» не будет — ситуация в экономике не та.